Однако Торни Тауэр оказывается закрыт, а единственный человек, находящийся рядом, — Бойд — похоже совершенно ненормален. Он утверждает, что ключи от лечебницы есть только у Молочника, который пропал. Чтобы разобраться во всем и попасть внутрь, Разпутину приходится проникнуть в разум Бойда и попутно вылечить того.

После спасения Бойда Раз попадает на территорию лечебницы, но чтобы найти Лили ему приходится обмануть близорукого санитара Криспина, выставив себя его непосредственным начальником — доктором Лобото, который является сообщником Олеандра. Для этого ему необходимо поочерёдно взять вещи, которые позволят ему добиться сходства с доктором, у других пациентов: статуэтку в виде протеза для руки у Глории Фон Гуттен, неудавшейся актрисы; смирительную рубашку у Фреда Бонапарта, далёкого потомка Наполеона; и портрет самого доктора у Эдгара Тигли, неудачливого в любви художника по чёрному бархату. Побывав у них в сознании, Раз исцеляет их от душевных заболеваний и получает эти предметы в знак благодарности.

Проникая все глубже в коридоры сумасшедшего дома, Раз находит мозги многих своих товарищей, которые отсылает в убежище Форда Круллера, для возвращения этих самых мозгов непосредственным владельцам. Наконец, добравшись до самой верхней башни Торни Тауэр, Раз избавляется от Лобото с помощью помощницы доктора, Шигар, и её питомца, мистера Покелупа. Там же он находит агентов Найна и Воделло, которым при содействии бывшей помощницы доктора возвращает мозги. Вместе с Разом они освобождают Лили Занотто, которая признает, что «мозг у Раза один на тысячу».

С этим соглашается и вовремя подоспевший Олеандр, все ещё жаждущий захватить мир. Пси-бой завершается вычихиванием Олеандром собственного мозга.

Однако Олеандр не повержен — его мозг самостоятельно добрался до пси-танка и привёл его в действие. Для того, чтобы победить машину, Разу приходится соединить свой мозг с мозгом Олеандра и вести бой одновременно против своих и его демонов. На помощь Разпутину приходит его отец, который тоже оказывается обладателем пси-способностей. Вместе они помогают Олеандру вновь стать прежним, а Раз становится «самым юным из когда-либо производимых в психонавты». Игра заканчивается назначением Разпутина на его первое задание.

Персонажи игры

Главные действующие лица

• Разпутин Аквато (Razputin Aquato) или Раз (Raz) — главный герой игры, мальчик десяти лет, родившийся и выросший в цирке. Его пси-способности проявлялись ещё в раннем возрасте, но отец запрещал ими пользоваться и заставлял работать. В цирке Разу приходилось постоянно заниматься акробатикой. Он думал, что отец категорически против его пси-умений; на самом же деле отец Раза и сам был отличным экстрасенсом. Он побоялся за безопасность сына и учил его физическим дисциплинам, в надежде, что в дальнейшем это поможет ему концентрироваться и управлять своими силами.
  Незадолго до событий «Psychonauts» Раз убегает из цирка и прибывает в лагерь «Шепчущий камень», откуда и начинаются все события игры. На долю Раза выпадают большие сложности. Всего за несколько дней ему надо получить все возможные нашивки о том, что он прошёл обучение, научиться справляться со своими страхами и эмоциями, а также спасти лагерь от злых замыслов тренера Олеандра.
  По словам Раза, цыгане наложили на его семью проклятье, что все они будут умирать в воде. По этой причине в игре каждый раз, когда Раз находится в воде, из неё показывается жидкая рука, пытающаяся утащить его на дно. Примечательно, что Раз — единственный персонаж в игре, фамилия которого не указывается явно.
  В русской версии игры Раза озвучивает Дмитрий Филимонов.
• Тренер Морсо Олеандр (Morceau Oleander) — главный антагонист игры (имя можно найти в списке собранных воспоминаний и видео). Поскольку раньше он был военным, всё его сознание представляет собой одно сплошное поле боевых действий: повсюду выстрелы, взрывы, поля усеяны минами и ловушками. На протяжении игры Олеандр пытается воплотить план по захвату мира при помощи пси-танков с мозгами детей лагеря «Шепчущий Камень» внутри. Детство Олеандра было очень ужасным: у Олеандра была своя кроличья ферма, его отец был самым жестоким мясником, он убивал кроликов на глазах маленького Олеандра. В конце Раз очищает его мозг от мании величия и уничтожает воспоминания об отце. В русской версии игры озвучен Александром Новиковым.